MORNINGSTAR

FUND OF THE YEAR 2020 MORNINGSTAR AWARD

国際株式型(グローバル) 部門

★★★★★

優秀ファンド賞

優秀ファンド賞

インベスコ 世界ブロックチェーン株式ファンド『愛称:世カエル』

評価基準日:2020年12月31日 国際株式型(グローバル) 部門(対象ファンド:579本)
モーニングスター・類似ファンド分類:国際株式・グローバル・含む日本(F) ベンチマーク:エルウッド・ブロックチェーン・グローバル・エクイティ・インデックス(円換算ベース)

投資方針

 当ファンドは、日本を含む世界各国のブロックチェーン関連株式を主要投資対象とする。英国のブロックチェーン投資専門会社であるエルウッド・アセット・マネジメント(以下、エルウッド)が独自に算出した「エルウッド・ブロックチェーン・グローバル・エクイティ・インデックス」に連動する投資成果を目指す。マザーファンドの実質的な運用は、米国のインベスコ・キャピタル・マネジメント・エルエルシー(以下、インベスコ)が行う。年1回(7月10日)決算。

選定ポイント

2020年のリターンは上位2%、運用の効率性は上位5%

 2020年のトータルリターンは79.30%と、類似ファンド分類平均を65.50%上回った。類似ファンド分類内では、MSCI ACWI連動型などに対して優位となり、上位2%(253本中第5位)の極めて優れた運用成績となった。個別銘柄では、暗号資産取引所を保有する『オーバー・ストック・ドッド・コム』や、ブロックチェーン・プラットフォームを運営する『カカオ』等がプラスに寄与した。
 2020年のシャープレシオは2.21と、類似ファンド分類平均を1.67上回った。類似ファンド分類内では好配当株式ファンドやヘルスケア関連ファンドなどに対して優位となり、上位5%(253本中第13位)の優れた運用の効率性となった。

独自のスコアリングを活用した銘柄選定

 マザーファンドでは、インベスコが運用を行う「インベスコ エルウッド グローバル ブロックチェーン UCITS ETF」に投資することで、エルウッドが算出するベンチマークに連動する投資成果を目指す。ベンチマークの構成銘柄は、エルウッドが世界の上場企業のブロックチェーン・ビジネスを特定した上で、利益率、利益の変動性、成長性の財務分析による5段階スコアを付与し、継続的に調査を行う約40銘柄と、最終的な指数構成銘柄となる約45銘柄を抽出する。2020年12月末時点における国別構成比率では、米国が36.3%、日本が21.2%などとなっており、個別銘柄の組入比率上位には日本の『マネックスグループ』や『GMOインターネット』がランクインしている。
 設定(2019年7月)来の6カ月トータルリターンの推移(ローリングリターン)は、2020年12月末までの過去12カ月間中11カ月でプラス、かつ類似ファンド分類平均を上回った。特に同期間において、類似ファンド分類平均が20%以上のプラスとなった3カ月すべてで、より高いリターンとなり、株式市場の大きな上昇局面でも優位性を発揮している。

ブロックチェーン関連企業の調査は年間400件、組入対象ETFの1年リターンは海外でも上位4%

 エルウッドでは、チーム運用制を採用し、主担当ファンドマネジャーは設定来からジョナサン・ビア氏が務める。アナリストも兼任するビア氏は、公認会計士、ロンドンや香港にて日本株のアナリスト等として従事した後、2018年からエルウッドに在籍しており、運用・調査経験年数は約9年となっている。ビア氏は他1名のアナリストとともに約300社のブロックチェーン関連企業をカバーしている。業界団体のカンファレンスへの参加や、ブロックチェーン関連企業とのコンタクトによる調査活動は、年間で約400件に及ぶ。
 マザーファンドの組入対象である「インベスコ エルウッド グローバル ブロックチェーン UCITS ETF」は、アイルランドに上場しており、2020年12月末時点における過去1年間のトータルリターンは、欧州モーニングスターカテゴリー(※)内で上位4%となっている。

(※)欧州モーニングスターカテゴリー=「EAA Fund Sector Equity Technology」

主催
MORNINGSTAR

過去のFund of the Year 受賞ファンド

当資料は、モーニングスターが作成した資料であり、金融商品取引法に基づく開示資料ではありません。

Morningstar Award “Fund of the Year 2020”は過去の情報に基づくものであり、将来のパフォーマンスを保証するものではありません。また、モーニングスターが信頼できると判断したデータにより評価しましたが、その正確性、完全性等について保証するものではありません。著作権等の知的所有権その他一切の権利はモーニングスター株式会社並びにMorningstar,Inc.に帰属し、許可なく複製、転載、引用することを禁じます。

当賞は、国内追加型株式投資信託を選考対象として独自の定量分析、定性分析に基づき、各部門別において総合的に優秀であるとモーニングスターが判断したものです。投資信託は、販売会社がお申込みの取扱いを行い、委託会社が運用を行います。投資信託は株式や債券など、価格変動性のある有価証券に投資するため、元本割れの恐れや価格変動の要因となる様々なリスクがあるほか、購入・運用・解約時に所定の手数料や費用などがかかります。これらのリスクや手数料・費用は各投資信託によって異なりますので、商品の購入をご検討の際は当該商品の投資信託説明書(交付目論見書)、契約締結前交付書面等(目論見書補完書面を含む)を十分にご理解し、ご自身の判断でご購入ください。

PAGE TOP